1.某投资者持有 5 000 份 A 基金，当前的基金份额净值为 1.2 元。假设 A 基金按 1:2 的比例进行了分拆，下列选项中表述正确的是()。

A. 该投资者持有的 A 基金资产变为 3 000 元

B. A 基金份额净值变为 2.4 元

C. A 基金的资产规模不变

D. 该投资者持有的基金份额仍为 5 000 份

来学网参考答案：C

2.关于期货市场的价格发现功能，以下表述错误的是()。

A. 现货和期货市场的套利活动对现货市场没有影响

B. 期货交易者能将经济运行状况信息传递给现货交易者

C. 期货市场中形成的价格能反映供求状况

D. 期货合约价格能反映标的资产所包含的信息变化

来学网参考答案：A

3.关于相关系数，以下说法正确的是()。

A. 相关系数的大小体现两个证券收益率之间相关性的强弱

B. 相关系数总处于 0 到+1 之间

C. 相关系数是从资产回报相关性的角度分析两种不同的证券表现的联动性

D. 当两个证券收益率的相关系数为 0 时，我们称这两者不完全相关

来学网参考答案：C

4.以下几种因素中，对股票价格影响最大的是(）。

A. 预期的利润

B. 当年的利润

C. 前几年的平均利润

D. 以往的利润

来学网参考答案：A

5.关于债券基金经理通常使用的免疫策略的种类，以下各项错误的是()。

A. 或有免疫

B. 所得免疫

C. 受益免疫

D. 价格免疫

来学网参考答案：C

6.在固定收益平台进行的固定收益证券现券交易实行净价申报，申报数量单位为()。

A. 1 手

B. 100 手

C. 10 手

D. 100 张

来学网参考答案：A

7.关于衍生工具，以下表述正确的是()。

A. 并非所有的衍生工具都规定一个合约到期日

B. 衍生工具的交割价格通常取决于未来标的资产市场价格的波动程度

C. 衍生工具都要求实物交割

D. 所有的衍生品合约都有基础标的物

来学网参考答案：D

8.货币市场工具一般指短期的、具有高流动性的风险债券，其中短期通常指()以内。

A. 十二个月

B. 六个月

C. 一个月

D. 三个月

来学网参考答案：A

9.基金公司管理基金投资的最高决策机构和需要执行最严格保密要求的部门分别是()。

A. 投资部和研究部

B. 投资决策委员会和研究部

C. 投资部和交易部

D. 投资决策委员会和交易部

来学网参考答案：D

10.与被动投资相比，主动投资策略()。

A. 力求超越市场业绩

B. 交易费用更低

C. 更适合于完全有效的市场

D. 投资风险更低

来学网参考答案：A

11.关于证券和资金结算实行分级结算原则，下列说法中不正确的是()。

A. 证券登记结算机构直接办理证券登记结算机构与客户之间的清算交收

B. 结算参与人负责办理结算参与人与客户之间的清算交收

C. 结算参与人与其客户的证券划付，应当委托证券登记结算机构代为办理

D. 证券登记结算机构负责证券登记结算结构与结算参与人之间的集中清算交收

来学网参考答案：A

12.关于远期利率的说法，下列描述正确的是()。

A. 远期利率指从即期开始未来一段时间的利率

B. 远期利率的起点在当前时刻

C. 远期利率指隐含在给定的即期利率中从未来的某一时点到另一时点的利率水平

D. 远期利率和即期利率的区别在于他们所计算的利率时间周期不同

来学网参考答案：C

13.对于基金投资者而言，下列基金投资收入中目前需要征收所得税的是()。

A. 从基金分配中取得的收入

B. 个人买卖基金份额获得的差价收入

C. 个人申购和赎回基金份额取得的差价收 入

D. 机构买卖基金份额获得的差价收入

来学网参考答案：D

14.关于现金流量表的表述，错误的是()。

A. 分析现金流量表，有助于投资者估计今后企业的偿债能力、获取现金的能力、创造现金流量的能力和支付股利的能力

B. 现金流量表是以权责发生制为基础编制的，而非根据收付实现制(即现金流量和现金流出)为基础编制的

C. 现金流量表，所表达的是企业在特定会计期间内现金(包含现金等价物)的增减变动等情形

D. 现金流量表的作用，包括反映企业的现金流量，评价企业未来产生现金净流量的能力

来学网参考答案：B

15.有关银行间债券市场的回购，以下表述不正确的是()。

A. 买断式回购期内，正回购方可以使用该笔债券

B. 质押冻结期间债券的利息归出质人所有

C. 质押式回购是交易双方进行的以债券为权利质押的一种短期资金融通业务

D. 买断式回购的期限最长不得超过 91 天

来学网参考答案：A

16.许多债券都含有给予发行人或投资者某些额外权利的嵌入条款。以下不属于此类条款的是()。

A. 承销条款

B. 回售条款

C. 转换条款

D. 赎回条款

来学网参考答案：A

设两种情形下资产 A 和资产 B 的预期收益率的分布如下表所示，那么以下说法错误的是()。情形一(50%概率发生)情形二(50%概率发生)资产A15%-10%资产B-5%10%

A. 分散投资资产A和资产B可以达到比单独投资于资产A更高的预期收益率

B. 资产A的预期收益率等于资产B的预期收益率

C. 分散投资资产 A和资产B较单独投资资产A或资产B可以降低整个投资组合收益的波动

D. 资产A和资产B的投资收益存在负相关性

来学网参考答案：C

18.以下不属于证券市场交易成本中隐性成本的是()。

A. 过户费

B. 买卖差价

C. 对冲费用

D. 市场冲击

来学网参考答案：A

19.基金资产估值就是按一定的原则和方法对基金资产和基金负债进行估算，进而确定()。

A. 基金资产成本

B. 基金资产公允价值

C. 基金资产份额净值

D. 基金资产总值

来学网参考答案：B

20.关于优先股，以下表述错误的是()。

A. 优先股都有固定的期限

B. 优先股股东的清偿顺序在债券持有人之后

C. 优先股股东不享有公司表决权

D. 优先股都有约定的股息

来学网参考答案：A