1.【答案】ABDE。解析：C 中“只需要”的措辞就要引起考生注意。C 错在也需要分析单币种敞口头寸，以及通过不同计算方法算的总敞口头寸。

2.【答案】ABCDE。

3.【答案】ABCD。解析：关于市场内部模型最重要的缺陷就是 E 所述的问题，市场风险内部模型未涵盖价格剧烈波动等可能对银行造成重大损失的突发性小概率事件，需要用压力测试对其进行补充。考生要留意这句话，经常出各种类型考题。

4.【答案】ABCD。解析：收益率曲线是随时间的增加而变动的，如果是垂直收益率曲线就是在某个时间点上不动的曲线，显然不存在这样的收益率曲线。

5.【答案】ABD。解析：C、E 是内部流程引发的操作风险。

6.【答案】ABCD。

7.【答案】BCDE。解析：多看一下我们归纳的操作风险因素分类，把自己不熟悉的原因多复习几遍。本题中 A 属于外部事件引起的操作风险因素。

8.【答案】ABCDE。

9.【答案】ABCDE。

10.【答案】AB。

11.【答案】ACE。解析：本题的出题点就是个人客户和信用风险。B、D 中是员工的问题，不是客户问题，B、D 是操作风险。

12.【答案】BE。解析：A 中应为 75%。C 中，商业银行可以通过抵押、担保、信用衍生工具进行信用风险缓释。D 中应为 35%。 第 9 页 共 11 页

13.【答案】ABCDE。

14.【答案】ABC。

15.【答案】ABCDE。解析：这些因素从宏观到微观，考生按照顺序可以方便记忆。

16.【答案】ABC。解析：遇到缺口这个知识点时，简单记住正缺口就是银行正资产，负缺口就是银行在负债。于是，在正缺口情况下，市场利率上升会导致银行净利息收入上升。在负缺口情况下，市场利率上升会导致银行净利息收入下降。

17.【答案】ABCDE。解析：人为设定不等同于任意设定，这个地方会设置陷阱，考生要留意。

18.【答案】BCDE。解析：即期外汇买卖不是衍生品交易。衍生品都是在未来交易的。

19.【答案】ABCD。解析：首先排除 E，因为即期外汇交易不是衍生品交易，不能用来规避外汇风险。A、B、C、D 包含了衍生品的基本种类，都可以为汇率风险进行对冲。

20.【答案】AC。解析：久期公式 AP=-P×D×△y÷(1+Y)，D=2.3，P=105，△y=10%-9%=0.01，y=10%。计算得出 AP=-2.2，因此，该债券价格下降 2.2 元。下降比例为 AP/P=2.1%。